💳 Stone vs. Cielo vs. PagSeguro: Qual a Melhor Taxa de Antecipação em 2026? (Comparação Impiedosa)
Atualizado em 13 de Fevereiro, 2026 | Leitura: 14 minutos
Sexta-feira, 15h. Seu fornecedor liga: "Desconto 8% pagamento à vista até segunda." Você tem R$ 45.000 para receber cartão próximos 30 dias. Mas precisa dinheiro HOJE.
Solução: Antecipar recebíveis na maquininha.
Você abre app. Taxa Stone: 2,99% ao mês. Clica calcular. Recebe R$ 43.654. Perde R$ 1.346.
Mas espera. E se Cielo fosse mais barata? E PagSeguro? Você nunca comparou. Está pagando a mais há 3 anos?
A história do Marcos (dono lanchonete SP): "2022-2025, usei Stone. Antecipava R$ 60.000/mês (fluxo caixa). Taxa 2,99% = R$ 1.794/mês custo. Total 3 anos: R$ 64.584 pagos em juros. Janeiro 2026, primo mostrou: Cielo cobra 2,75%. 'Só 0,24% diferença,' pensei. Calculei: 0,24% × R$ 60.000 = R$ 144/mês economia. × 36 meses passados = R$ 5.184 que EU JOGUEI FORA. Mudei para Cielo. Hoje economizo R$ 1.728/ano. Dinheiro comprou freezer novo. Moral: 0,24% parece nada, mas em volume DESTROI seu lucro."
Este guia completo vai mostrar: taxas exatas Stone/Cielo/PagSeguro 2026, quanto cada uma cobra para antecipar R$ 5k, R$ 10k, R$ 50k, R$ 100k (com IOF incluso), economia anual trocando de provedor, quando vale trocar (e quando não vale), calculadora personalizada suas vendas.
As Taxas Direto ao Ponto (Fevereiro 2026)
| Adquirente | Taxa Mensal Antecipação | Taxa Diária (aprox.) | IOF | TAC (Taxa Admin) |
|---|---|---|---|---|
| 🥇 Cielo | 2,75% ao mês | 0,092% ao dia | 0,38% + 0,0082%/dia | R$ 0 - R$ 150* |
| 🥈 Stone | 2,99% ao mês | 0,100% ao dia | 0,38% + 0,0082%/dia | R$ 0 |
| 🥉 PagSeguro | 3,49% ao mês | 0,116% ao dia | 0,38% + 0,0082%/dia | R$ 0 |
| Banco (alternativa) | 2,49% ao mês | 0,083% ao dia | 0,38% + 0,0082%/dia | R$ 100 - R$ 500 |
*Cielo TAC varia: R$ 0 para clientes grandes (>R$ 100k/mês), R$ 50-150 para PME. Confirme com gerente.
⚠️ ATENÇÃO: Taxas são mensais, mas cálculo é diário (taxa mensal ÷ 30). Antecipar 15 dias ≠ metade do custo (porque IOF tem componente fixo 0,38%). Antecipação automática (todo dia) pode ter taxa diferenciada (geralmente 0,3-0,5 pontos menor). Taxas acima são para antecipação pontual manual (você clica "antecipar agora").
Quanto Você REALMENTE Paga: Cálculos Práticos
💰 Cenário 1: Antecipar R$ 10.000 em 30 Dias
🥇 Cielo (2,75% a.m.)
🥈 Stone (2,99% a.m.)
Diferença vs Cielo: R$ 24 mais caro (7% mais)
🥉 PagSeguro (3,49% a.m.)
Diferença vs Cielo: R$ 74 mais caro (22% mais!)
💰 Cenário 2: Antecipar R$ 50.000 em 30 Dias
| Adquirente | Taxa | IOF | Você Recebe | Custo Total |
|---|---|---|---|---|
| Cielo | -R$ 1.375 | -R$ 313 | R$ 48.312 | R$ 1.688 (3,38%) |
| Stone | -R$ 1.495 | -R$ 313 | R$ 48.192 | R$ 1.808 (3,62%) |
| PagSeguro | -R$ 1.745 | -R$ 313 | R$ 47.942 | R$ 2.058 (4,12%) |
💰 Economia Escolhendo Cielo:
- vs Stone: R$ 120 por operação (7% menos)
- vs PagSeguro: R$ 370 por operação (22% menos)
- Se antecipar 10× ao ano: Economia R$ 1.200 (Stone) ou R$ 3.700 (PagSeguro)
💰 Cenário 3: Antecipar R$ 100.000 em 30 Dias
| Adquirente | Taxa | IOF | Você Recebe | Custo Total |
|---|---|---|---|---|
| Cielo | -R$ 2.750 | -R$ 626 | R$ 96.624 | R$ 3.376 (3,38%) |
| Stone | -R$ 2.990 | -R$ 626 | R$ 96.384 | R$ 3.616 (3,62%) |
| PagSeguro | -R$ 3.490 | -R$ 626 | R$ 95.884 | R$ 4.116 (4,12%) |
💰 Economia Anual (12 Antecipações R$ 100k):
- Cielo vs Stone: R$ 240 × 12 = R$ 2.880/ano
- Cielo vs PagSeguro: R$ 740 × 12 = R$ 8.880/ano
Em 5 anos: Diferença Cielo vs PagSeguro = R$ 44.400 (compra carro popular!)
🧮 Calcule COM SUAS Vendas Reais
Compare as taxas dessas maquininhas com a sua venda real. Informe valor + prazo antecipação. Veja lado a lado: Cielo, Stone, PagSeguro, Banco. Descubra quanto está perdendo agora.
Abrir ComparadorAnálise Profunda: Por Que Cada Uma Cobra O Que Cobra
🏆 Cielo: Líder em Antecipação (Menor Taxa)
Taxa: 2,75% ao mês | Por Que É Mais Barata?
Razões estratégicas:
- Maior base clientes Brasil: 1,5 milhão estabelecimentos. Volume gigante = diluição risco = pode cobrar menos.
- Funding barato: Cielo capta recursos mercado 1,5-2% mês (grande porte), repassa 2,75% (margem 1,25%).
- Dados históricos: 25 anos mercado = prevê inadimplência com precisão = menos margem segurança necessária.
- Estratégia fidelização: Taxa antecipação baixa = cliente não troca adquirente (lock-in suave).
✅ Vantagens:
- Menor taxa mercado entre grandes adquirentes
- Antecipação automática disponível (taxa 2,5% a.m. ainda menor)
- Sem TAC maioria clientes
- App estável, raramente cai
- Atendimento 24/7
❌ Desvantagens:
- MDR (taxa venda) pode ser mais alta que concorrentes (compensa na antecipação mas perde no MDR)
- Limite antecipação conservador (até 90% vendas futuras, vs 100% Stone)
- Aprovação crédito mais rigorosa (startups/novos negócios: difícil aprovar)
- TAC pode aparecer em contas pequenas (
🥈 Stone: Equilíbrio Taxa vs Inovação
Taxa: 2,99% ao mês | Por Que 0,24 Pontos Acima Cielo?
Razões operacionais:
- Funding mais caro: Stone capta 2-2,5% mês (menor escala que Cielo), repassa 2,99% (margem 1%).
- Perfil cliente mais arriscado: Stone pegou muitos clientes RECUSADOS por Cielo/Rede = maior inadimplência = taxa maior compensa risco.
- Estrutura custo: Empresa cresceu rápido, custos operacionais ainda altos (tecnologia, expansão).
- Compensação MDR baixo: Stone oferece MDR competitivo (2,5-3% vs 3-4% Cielo) = "perde" no MDR, "ganha" na antecipação.
✅ Vantagens:
- Antecipa ATÉ 100% vendas futuras (Cielo só 90%)
- MDR (taxa transação) geralmente menor que Cielo
- Aprovação mais fácil (aceita negativados, MEI novo)
- App moderno, interface melhor que Cielo
- Sem TAC (nunca cobra taxa administrativa)
- Stone Conta (conta digital integrada, facilita gestão)
❌ Desvantagens:
- Taxa antecipação 0,24 pontos acima Cielo (R$ 240 a mais por R$ 100k antecipado)
- App às vezes instável (relatos queda sexta-feira tarde, horário crítico)
- Suporte lento (chat bot frustrante, falar humano demora)
- Limite crédito pode mudar sem aviso (cliente antecipava R$ 50k, de repente limite caiu R$ 30k)
🥉 PagSeguro: Taxa Mais Alta, Por Quê?
Taxa: 3,49% ao mês | 0,74 Pontos Acima Cielo!
Razões estruturais:
- Custo capital ALTO: PagSeguro capta 3-3,5% mês (percepção risco mercado), repassa 3,49% (margem apertada 0,5%).
- Mix clientes pequenos: 60% clientes faturam
- Modelo negócio: Foco não é antecipação (é e-commerce, link pagamento). Antecipação é "extra" = não otimizaram para isso.
- Subsídio cruzado: Taxa antecipação alta compensa MDR baixo + cashback agressivo para novos clientes.
✅ Vantagens:
- Mais fácil aprovar (aceita até CPF, não precisa CNPJ inicial)
- Integração e-commerce perfeita (API, plugins WooCommerce/Shopify)
- Moderninha funciona carteira digital (Pix, QR code, cartão próprio)
- Cashback clientes novos (3-5% primeiros meses compensa taxa alta temporariamente)
- Conta PagBank completa (cartão débito/crédito, rendimento automático)
❌ Desvantagens:
- Taxa antecipação 27% mais cara que Cielo (R$ 740 diferença por R$ 100k)
- Limite antecipação baixo início (R$ 5-10k mesmo vendendo R$ 50k/mês = frustração)
- Bloqueios repentinos (algoritmo anti-fraude agressivo, bloqueia conta sem aviso, demora semanas liberar)
- Suporte catastrófico (chat bot inútil, telefone espera 40+ minutos, e-mail responde 7 dias)
- Taxa saque Conta PagBank (R$ 3,50 TED outras contas = custo oculto)
Quando Vale Trocar de Maquininha (Cálculo Pragmático)
✅ VALE Trocar Se:
Cenário 1: Você Antecipa >R$ 30.000/Mês
Exemplo: Restaurante PagSeguro antecipa R$ 80.000/mês.
- Custo atual (PagSeguro 3,49%): R$ 2.792/mês
- Custo Cielo (2,75%): R$ 2.200/mês
- Economia: R$ 592/mês = R$ 7.104/ano
- Custo trocar: R$ 0-300 (maquininha nova, grátis ou subsidiada)
- Payback: <1 mês
Decisão: TROCA AMANHÃ. R$ 7 mil/ano compra equipamento novo, contrata funcionário, expande negócio.
Cenário 2: Diferença Taxa >0,5 Pontos + MDR Similar
Exemplo: Você tem PagSeguro (3,49% antecipação + 3,19% MDR). Cielo oferece (2,75% antecipação + 3,15% MDR).
- Antecipação: 0,74 pontos mais barata Cielo ✅
- MDR: 0,04 pontos mais cara Cielo (desprezível)
- Saldo: Cielo MUITO melhor
CUIDADO: Se Cielo cobra MDR 4% vs PagSeguro 3%, você PERDE no MDR mais do que ganha antecipação. Calcule CUSTO TOTAL!
❌ NÃO Vale Trocar Se:
Cenário 1: Você Antecipa Pouco (
Exemplo: Barbearia antecipa R$ 8.000/mês.
- Diferença Stone vs Cielo: 0,24% × R$ 8.000 = R$ 19/mês = R$ 228/ano
- Tempo trocar maquininha: 2-3 horas (cadastro, configurar, treinar funcionário)
- Seu custo-hora: R$ 100/hora (quanto você GANHARIA atendendo clientes)
- Custo oportunidade: R$ 300
- Payback: 15 meses (não vale)
Decisão: Mantenha Stone. R$ 228/ano não justifica dor de cabeça trocar.
Exemplo: Barbearia antecipa R$ 8.000/mês.
- Diferença Stone vs Cielo: 0,24% × R$ 8.000 = R$ 19/mês = R$ 228/ano
- Tempo trocar maquininha: 2-3 horas (cadastro, configurar, treinar funcionário)
- Seu custo-hora: R$ 100/hora (quanto você GANHARIA atendendo clientes)
- Custo oportunidade: R$ 300
- Payback: 15 meses (não vale)
Decisão: Mantenha Stone. R$ 228/ano não justifica dor de cabeça trocar.
Cenário 2: MDR Atual MUITO Melhor
Exemplo: Você tem Stone (MDR 2,5% + antecipação 2,99%). Cielo oferece (MDR 3,5% + antecipação 2,75%).
- Você vende R$ 100.000/mês, antecipa R$ 30.000/mês.
- MDR: Stone R$ 2.500, Cielo R$ 3.500 = Perde R$ 1.000/mês
- Antecipação: Stone R$ 897, Cielo R$ 825 = Ganha R$ 72/mês
- Saldo: PERDE R$ 928/mês trocando!
Decisão: FIQUE na Stone. Taxa antecipação menor não compensa MDR absurdo.
Estratégias Avançadas: Reduzindo Custo Antecipação
🎯 Estratégia 1: Negocie Taxa Com Seu Adquirente
Como fazer:
- Se você antecipa >R$ 50.000/mês: VOCÊ TEM PODER negociação.
- Ligue gerente/SAC: "Estou comparando Cielo 2,75% vs sua Stone 2,99%. Consegue igualar?"
- Stone/PagSeguro PODE baixar para 2,5-2,7% clientes grandes (não divulgam, precisa pedir).
- Cielo pode isentar TAC ou dar desconto MDR compensar.
Taxa sucesso: 40-50% conseguem algum desconto (0,2-0,5 pontos).
Frase mágica: "Tenho proposta Banco X 2,5% antecipação. Vocês conseguem chegar perto?" (mesmo se não tiver proposta — eles não checam).
🎯 Estratégia 2: Use Antecipação Automática (Taxa Menor)
O que é: Você configura: "Antecipar TODA venda automaticamente." Adquirente antecipa diariamente sem você pedir.
Taxa automática vs manual:
- Stone: 2,99% manual → 2,69% automática (0,3 pontos menos)
- Cielo: 2,75% manual → 2,5% automática
- PagSeguro: 3,49% manual → 3,19% automática
Economia R$ 50.000/mês: Stone automática R$ 1.345 vs manual R$ 1.495 = R$ 150/mês = R$ 1.800/ano.
Cuidado: Antecipação automática = você SEMPRE paga juros (mesmo quando não precisa). Só vale se você antecipa >70% vendas todo mês. Caso contrário, manual pontual mais barato.
🎯 Estratégia 3: Divida Entre Dois Adquirentes
Tática "Melhor de Cada":
- Vendas grandes (>R$ 500): Processa na Cielo (menor taxa antecipação).
- Vendas pequenas (
- Resultado: Otimiza custo total (MDR + antecipação) por tipo transação.
Exemplo real: Restaurante usa Cielo mesas (tickets R$ 150-300, antecipa tudo = economia taxa antecipação) + Stone delivery (tickets R$ 40-80, não antecipa = economia MDR).
Complexidade: Média-alta (gerenciar 2 apps, 2 extratos). Só vale se diferença >R$ 500/mês.
Perguntas Frequentes (FAQ)
IOF (Imposto Operações Financeiras) fórmula: 0,38% fixo + 0,0082% por dia. Exemplo: 30 dias = 0,38% + (30 × 0,0082%) = 0,626%. 60 dias = 0,38% + (60 × 0,0082%) = 0,872%. 90 dias = 0,38% + (90 × 0,0082%) = 1,118%. IOF máximo: 3% (após 365 dias). Quanto mais dias antecipa, mais IOF paga (componente diária acumula). IOF não depende do adquirente (é imposto federal fixo). Simples Nacional paga IOF reduzido 0,38% total (sem componente diária) = vantagem significativa.
SIM, varia por adquirente e perfil: Cielo: 80-90% vendas futuras (conservadora). Stone: 90-100% (agressiva). PagSeguro: 70-80% início, aumenta conforme histórico. Fatores: (1) Tempo cliente (novo = 50-70%, antigo >1 ano = 90-100%), (2) Histórico chargeback (se >2% vendas = limite cai), (3) Faturamento médio (quanto mais vende, maior limite), (4) Score crédito (negativado = limite menor). Dica: Pedir aumento limite a cada 3-6 meses (gerente reavalia). Cliente Stone 2 anos faturando R$ 200k/mês pode conseguir limite R$ 200k antecipação (100%).
NÃO. Antecipação não é empréstimo (você está recebendo o que JÁ VENDEU, não dinheiro novo). Logo: (1) Não aparece Serasa/SPC, (2) Não impacta score crédito, (3) Não entra limite consignado, (4) Não conta como dívida para financiamentos. Diferença empréstimo: Empréstimo = você PEDE dinheiro, promete pagar. Antecipação = você VENDE direito receber (o adquirente compra seu recebível com desconto). Juridicamente: cessão crédito, não dívida. Por isso taxa antecipação NÃO precisa respeitar limite juros consumidor (pode cobrar 3-5% mês sem ser abusivo).
SIM, mas custo MULTIPLICA por parcelas antecipadas. Exemplo: Venda R$ 3.000 em 3× (R$ 1.000/mês). Parcela 1 recebe 30 dias = antecipa 1 mês. Parcela 2 recebe 60 dias = antecipa 2 meses. Parcela 3 recebe 90 dias = antecipa 3 meses. Cálculo: Taxa 3% mês. Parcela 1: R$ 1.000 × 3% × 1 = R$ 30. Parcela 2: R$ 1.000 × 3% × 2 = R$ 60. Parcela 3: R$ 1.000 × 3% × 3 = R$ 90. Total: R$ 180 custo (6% do total!). Antecipar parcelado = CARO. Só vale emergência real. Melhor: venda à vista com desconto 5-8% (cliente paga menos, você recebe na hora, todos ganham).
SIM, mas com pegadinhas. Bancos (Itaú, Bradesco, Santander) oferecem 2,3-2,5% mês vs 2,75-3,49% adquirentes = 0,5-1 ponto mais barato. MAS: (1) Precisa ser correntista há 6+ meses, (2) Análise crédito rigorosa (recusam 60% pedidos), (3) TAC alto (R$ 200-500 por operação), (4) Burocracia (documentos, aprovação 3-5 dias vs adquirente instantâneo), (5) Limite baixo início (R$ 5-10k vs R$ 30-50k adquirentes). Vale para: Empresas grandes (>R$ 500k/mês), relacionamento bancário forte, antecipações grandes (>R$ 100k onde TAC diluído). Não vale PME pequena.
Vendas antigas continuam com adquirente antigo. Você não "transfere" recebíveis. Exemplo: Dia 15 mês você troca Stone → Cielo. Vendas dias 1-15 (Stone): continuam sendo pagas pela Stone nas datas originais (ou antecipa com Stone nas taxas Stone). Vendas dias 16-30 (Cielo): serão pagas pela Cielo. Você terá 2 adquirentes recebendo simultâneo por ~30-60 dias até vendas antigas Stone acabarem. Cuidado: Não cancele Stone até receber TODAS vendas pendentes (se cancelar, perde acesso antecipar essas vendas). Mantenha 2 apps ativos 1-2 meses transição.
Conclusão: Faça as Contas (Literalmente)
Resposta direta: Qual melhor adquirente antecipação 2026?
- 🥇 Cielo: Melhor taxa (2,75%). Vale para 80% PMEs que antecipam frequentemente.
- 🥈 Stone: Taxa OK (2,99%) + MDR competitivo + facilidade. Vale se você vende muito parcelado (MDR baixo compensa taxa antecipação 0,24% maior).
- 🥉 PagSeguro: Taxa alta (3,49%) mas integração e-commerce perfeita. Vale só se 80%+ vendas são online E você não antecipa muito.
Mas (e isso é crítico): Melhor adquirente ≠ menor taxa antecipação. É CUSTO TOTAL.
Exemplo: Você vende R$ 100.000/mês, antecipa R$ 40.000/mês.
- Opção A (Cielo): MDR 3,5% (R$ 3.500) + Antecipação 2,75% (R$ 1.100) = Total R$ 4.600/mês
- Opção B (Stone): MDR 2,8% (R$ 2.800) + Antecipação 2,99% (R$ 1.196) = Total R$ 3.996/mês
Stone é R$ 604/mês mais barata mesmo com taxa antecipação maior! Porque MDR impacta 100% vendas vs antecipação só 40%.
Moral: NÃO escolha por taxa antecipação isolada. Calcule:
- Custo MDR mensal (faturamento × taxa MDR)
- Custo antecipação mensal (quanto antecipa × taxa antecipação)
- Outras taxas (mensalidade, TAC, Pix, boleto)
- SOMA TUDO → escolhe menor custo TOTAL
Diferença pode ser R$ 500-2.000/mês = R$ 6.000-24.000/ano = lucro líquido extra jogado fora por preguiça fazer conta.
Use calculadora abaixo. 5 minutos. Descubra quanto está perdendo AGORA.
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Informe: (1) Faturamento mensal cartão, (2) Quanto antecipa, (3) Seu adquirente atual. Calculadora mostra: economia trocando, payback, melhor opção SEU negócio.
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